中國(guó)重工首創(chuàng)涉密軍工技術(shù)產(chǎn)品注入上市公司

自從中國(guó)重工發(fā)布擬定向增發(fā)84.8億元增加軍工重大裝備總裝業(yè)務(wù)的消息以來(lái)，市場(chǎng)越發(fā)關(guān)注中國(guó)重工的此次定增能否通過(guò)審批。

昨日晚間，中國(guó)重工公告稱，2014年1月7日，公司收到中國(guó)證監(jiān)會(huì)《關(guān)于核準(zhǔn)中國(guó)船舶重工股份有限公司非公開(kāi)發(fā)行股票的批復(fù)》，核準(zhǔn)公司非公開(kāi)發(fā)行不超過(guò)22.08億股新股；本批復(fù)自核準(zhǔn)發(fā)行之日起6個(gè)月內(nèi)有效。

行業(yè)分析人士向《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，這次定增獲批公告發(fā)布后，代表中國(guó)重工此次定增已經(jīng)獲得全部審批的通過(guò)，而公司也隨時(shí)可以開(kāi)始籌備定向增發(fā)，并注入軍工重大裝備總裝資產(chǎn)。

公告顯示，中國(guó)重工擬以不低于3.84元/股的價(jià)格向包括大連造船廠集團(tuán)有限公司、武昌造船廠集團(tuán)有限公司在內(nèi)的符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定條件的不超過(guò)10家特定對(duì)象發(fā)行不超過(guò)22.08億股，共計(jì)募集資金不超過(guò)84.8億元。將用于收購(gòu)軍工重大裝備總裝資產(chǎn)及業(yè)務(wù)、投向6個(gè)軍工軍貿(mào)裝備和7個(gè)軍民融合產(chǎn)業(yè)技術(shù)改造項(xiàng)目以及補(bǔ)充流動(dòng)資金。

根據(jù)國(guó)家國(guó)防軍工資產(chǎn)管理相關(guān)規(guī)定，涉密軍工資產(chǎn)不允許進(jìn)入資本市場(chǎng)，此次中國(guó)重工重大資產(chǎn)重組，是軍工資產(chǎn)資本化運(yùn)作的有益實(shí)踐，是首家注入核心軍工技術(shù)和軍工產(chǎn)品的試點(diǎn)單位。這些技術(shù)和產(chǎn)品以前屬于軍事機(jī)密，一直由軍方掌握，此次資產(chǎn)注入獲得國(guó)家國(guó)防科技工業(yè)主管部門(mén)的批準(zhǔn)，是真正意義上將核心軍品注入上市公司的典范。隨著國(guó)家對(duì)國(guó)防不斷加大投入力度，上市公司未來(lái)涉軍領(lǐng)域的業(yè)務(wù)也將成爆發(fā)式增長(zhǎng)。

本次非公開(kāi)發(fā)行后，中國(guó)重工將增加軍工重大裝備總裝業(yè)務(wù)。公司對(duì)外信息披露已經(jīng)根據(jù)國(guó)家國(guó)防科工局、中國(guó)人民銀行、中國(guó)證監(jiān)會(huì)發(fā)布的關(guān)于軍工企業(yè)對(duì)外融資特殊財(cái)務(wù)信息披露的有關(guān)規(guī)定，就有關(guān)涉及國(guó)家軍工涉密信息進(jìn)行脫密處理，無(wú)法脫密處理的，已向國(guó)家國(guó)防科技工業(yè)主管部門(mén)申請(qǐng)豁免披露且已獲得批準(zhǔn)。

據(jù)了解，中國(guó)重工此次將收購(gòu)大連造船廠集團(tuán)有限公司和武昌造船廠集團(tuán)有限公司軍工重大裝備總裝業(yè)務(wù)及資產(chǎn)。

公告顯示，定增后，公司將注入超大型水面艦船、大中型水面艦船、常規(guī)潛艇、大型登陸艦等軍工重大裝備總裝的生產(chǎn)設(shè)計(jì)及總裝業(yè)務(wù)及相關(guān)資產(chǎn)，軍工軍貿(mào)收入占比預(yù)計(jì)將大幅提升到20%以上，最終形成以軍品為核心，包含軍品業(yè)務(wù)、海洋經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)、能源交通裝備及科技產(chǎn)業(yè)、民船制造及修理改裝業(yè)務(wù)、艦船裝備業(yè)務(wù)等五大產(chǎn)業(yè)布局。

有分析認(rèn)為，公司軍工資產(chǎn)的注入更大的意義是將顯著優(yōu)化公司的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，中國(guó)重工的利潤(rùn)增速預(yù)期將獲得提高，注入資產(chǎn)的利潤(rùn)占比有望提高到50%以上。此外，隨著大股東優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)進(jìn)一步注入，公司的估值也有望持續(xù)提升。